2026-11-12归档 · 以下为完整原始研究说明。原文件和选定证据随包保存；未镜像第三方教程、全部行情和运行环境。源目录引用仅用于溯源，不代表全部附件都在本包中。
C6：每周一独立新建仓，最长十年、最短三年 完成日期：2026-11-12（台北）。最新已准入美股研究数据截止2026-11-10。 这次回答用户真正的问题：如果在不同日期第一次投入资金，后续收益如何？每个窗口都是新账户的独立研究情景，起始股票SPY、长债TLT、黄金GLD、短债BIL各25%。不沿用2007年以来已经漂移的旧持仓。 执行规则 每周一作为计划入场日，休市顺延到下一个共同交易日。最早共同数据为2007-05-30，因此第一个计划周一是2007-06-04，不虚构此前尚无四标的共同历史的入场。 能持有十年的窗口，于建仓十周年当日或其后第一个共同交易日结束。不足十年则一律持有到2026-11-10，但至少满三个日历年。未满三年的157个计划入场窗口排除。 每周只控制首次入场的采样间隔。建仓以后仍每天检查严格15%/35%阈值，触发日冻结数量、下一共同交易日收盘执行；无附加月度/年度重置、无杠杆。初始买入和后续买卖都计单边0.05%费用，每个新窗口都重新承担建仓费。期末按市值估值，不假设强制清仓。 全部858个有效窗口 实际入场从2007-06-04至2023-11-06。81个计划周一顺延，最长2天。例如2007-09-03休市，实际2007-09-04入场。NYSE完整日历核对通过，未把行情缺失当作休市跳过。 持有期限 窗口数 最差年化 中位年化 最好年化 满十年 493 3.52% 6.31% 9.05% 9至不足10年 52 7.80% 8.00% 8.30% 8至不足9年 52 7.45% 8.02% 9.04% 7至不足8年 52 7.61% 8.58% 9.49% 6至不足7年 53 6.23% 7.49% 8.95% 5至不足6年 52 6.64% 7.16% 8.07% 4至不足5年 52 6.92% 9.54% 13.11% 3至不足4年 52 11.42% 12.04% 15.00% 十年组详细结果 最差：2012-10-08入场，2022-10-10结束；年化3.520999%，累计收益41.366423%，期间最大回撤16.502743%。十周年在休市日，因此顺延结束。 中位年化：6.313991%。 最好：2016-01-25入场，2026-01-26结束；年化9.053790%，累计收益137.991930%，期间最大回撤17.362706%。 低于6%的窗口184个，占493个十年窗口的37.322515%。负累计收益窗口为0个。这些是重叠历史情景的频数，不是未来成功或亏损概率。 不足十年的解释 这些365个窗口全部以2026-11-10为共同终点，只因入场日不同而持有时间不同。它们不是“所有历史三年/五年滚动窗口”。近期3至4年组收益较高，也不能推导持有三年优于持有十年，因为两组经历的市场区间不同。十年与短窗口统计分别展示，没有把三年收益外推十年。 计算与可复核性 年化=(期末净值/最初投入资本)^(365.25/实际天数)-1。最初投入资本为1，初始交易成本计入期末净值；不是以扣费后的首日净值作分母而漏掉建仓费。最大回撤也以初始资本1作为起始高水位。 每个窗口按日历周年判断满三年/十年，按实际天数/365.25计年。十年组的实际计年因闰年与周年顺延约为9.998631至10.006845；这是年化约定，所有窗口都已跨满十个日历年。 为提高效率，同一行情日同时演进各独立账户，并未将每天新建仓。所有858个窗口逐个验证收益连乘；另选取25条完整路径（首尾、中间及每个年限组的最差/最好等）用原已验收引擎独立逐日重跑，净值最大差0，年化、回撤和再平衡次数一致。每天费用/盈亏守恒、非负现金、每个起点25%及交易日顺延均通过。 数据版本及对照 正式本轮输入是3号明确准入的C6-data-20261111-issuer-overlay-v1，research/frozen_bars.csv，SHA256：5c21b931f97610bd7c8788b2dedc19e85cd4221216ed021dd8f6d8956d0d76e8。 新Yahoo补回了TLT/BIL的2026年10月分红，但仍遗漏11月分红。3号依据发行方资料对十月和十一月四个事件作独立修订；原供应商snapshot版本没有被当成合格总收益输入，生产原观测及旧冻结样本保留。 已实际运行三组：旧数据截至11月4日、新事件数据同截至11月4日、新事件数据延长至11月10日。857个共同入场情景的同截止年化修订最大约0.132518个百分点；新行情延长及实际计年变化另列。新增2023-11-06一个满三年的入场。详见新旧同截止与延长区间对照.json，不能把全部差异都归为新增四个交易日。 例：2023-10-30新建仓，旧数据截至11月4日年化15.3621%，同截止事件修正后15.4946%，再延长至11月10日为15.0019%。这反映数据修订与新行情的相反影响，不是修改策略参数。 与上一份结果的关系 上一份连续净值切片仍保留，但不再作为“不同日期首次投资”的主答案。本轮变更是用户指定的独立新建仓与每周采样，策略交易规则本身没有改变。此前截至11月4日的3.60%/6.34%/9.25%不能与这次十年组混称同一测试。 同时已完成此前待办的连续路径新数据版，截止11月10日，单独存放在outputs/恢复推进-2026-11-11/2号C6基准/更新样本-发行方事件调整-截至2026-11-10/；它只作历史诊断，不混进本次858个独立新建仓窗口。 限制 仍是美元含分红再投资研究代理，非真实到账日再投资、整手和个人税费账本；没有额外换汇费或大额冲击。发行方核验覆盖本次四个事件，并不代表全历史公司行动已获独立认证。历史场景重叠且期限不同，不能把样本中的正收益或达到6%比例作为承诺。 交付入口 发行方事件调整版-截至2026-11-10/全部每周新建仓窗口.csv：每个计划周一、实际起止日、实际年数、净值、累计收益、年化、最大回撤、调仓及费用。 发行方事件调整版-截至2026-11-10/按持有期限汇总.csv 发行方事件调整版-截至2026-11-10/每周新建仓年化曲线.png 发行方事件调整版-截至2026-11-10/汇总与验收.json 原策略/数据/账户/报告不覆盖；业务代码为原主系统work/c6_rolling10/weekly_fresh.py。
C6每周独立建仓：调仓次数补充
2026-11-12；复用截至2026-11-10的858个已核验窗口，未重新取数或回测。
规则：每日收盘检查，严格低于15%或高于35%时触发，冻结数量下一共同交易日收盘成交；没有每月必调。恰好15%或35%不触发。
次数指整个持有期的实际组合再平衡，不含首次建仓、未成交末日信号，不按四只ETF订单条数累计。
期限 | 窗口数 | 年化最差/中位/最好 | 调仓中位次数 | 最少—最多次数 | 平均次数
10年 | 493 | 3.52%/6.31%/9.05% | 2 | 1—3 | 2.16
9至不足10年 | 52 | 7.80%/8.00%/8.30% | 3 | 3—3 | 3.00
8至不足9年 | 52 | 7.45%/8.02%/9.04% | 2 | 2—3 | 2.08
7至不足8年 | 52 | 7.61%/8.58%/9.49% | 2 | 2—3 | 2.08
6至不足7年 | 53 | 6.23%/7.49%/8.95% | 2 | 2—3 | 2.32
5至不足6年 | 52 | 6.64%/7.16%/8.07% | 2 | 2—2 | 2.00
4至不足5年 | 52 | 6.92%/9.54%/13.11% | 1 | 1—2 | 1.33
3至不足4年 | 52 | 11.42%/12.04%/15.00% | 1 | 1—1 | 1.00
年化和调仓次数分别统计，其中位数不一定来自同一窗口。
十年组次数分布：{"1": 71, "2": 271, "3": 151}
十年最差收益窗口：{"entry_date": "2012-10-08", "exit_date": "2022-10-10", "rebalance_count": 2}
十年最好收益窗口：{"entry_date": "2016-01-25", "exit_date": "2026-01-26", "rebalance_count": 3}
没有越过阈值，即使连续几年也不调仓。历史次数不是固定调仓日程或未来频率保证。
输入SHA256：cbba54f636570c50e8af412ad0cfc2fc6645475ff348555344e4da0d7530da25